বাজার মূল্য অনুপাত এবং কিভাবে তারা ব্যবহার করা হয়

বাজার মূল্য অনুপাতগুলি সরকারীভাবে ব্যবসায়িত সংস্থার অর্থনৈতিক অবস্থা মূল্যায়ন করতে সহায়তা করে এবং অতিরিক্ত পরিমাণে মূল্যহীন, মূল্যহীন বা মূল্যযুক্ত স্টক চিহ্নিত করতে ভূমিকা রাখতে পারে।

যদিও বাজার মূল্য অনুপাতের একটি বিস্তৃত বৈচিত্র্য ব্যবহার করা হয় তবে সর্বাধিক জনপ্রিয় ভাগ ভাগ করে প্রতি শেয়ার, বইয়ের মূল্য প্রতি মূল্য এবং মূল্য-উপার্জন অনুপাত অন্তর্ভুক্ত। অন্যদের দাম / নগদ অনুপাত, লভ্যাংশ ফলন অনুপাত, শেয়ার প্রতি বাজার মূল্য, এবং বাজার / বই অনুপাত অন্তর্ভুক্ত। এই ব্যবস্থা প্রতিটি ভিন্নভাবে ব্যবহার করা হয়, কিন্তু যখন মিলিত হয়, তারা সর্বজনীনভাবে ব্যবসায়িত কোম্পানির একটি চমত্কার সঠিক প্রতিকৃতি প্রদান করে। উপরন্তু, বাজার মূল্য অনুপাত ব্যবস্থাপনাটির কোনও সংস্থার তার কর্মক্ষমতা এবং ভবিষ্যতের সম্ভাবনাগুলি সম্পর্কে কী ভাবছে তা সম্পর্কে একটি ধারণা প্রদান করতে সহায়তা করতে পারে।

তারা স্টক প্রবণতা বিশ্লেষণ করতে ব্যবহৃত হয়, যদিও কিছু প্রসঙ্গ প্রয়োজনীয়। উদাহরণস্বরূপ, একটি কোম্পানির নিম্ন মূল্য-উপার্জন অনুপাত স্টক একটি স্থিতিশীল শিল্পে একটি অবিশ্বাস্য চুক্তি, ইঙ্গিত দিতে পারে তবে এটি কোম্পানির উপার্জন সম্ভাবনাগুলি তুলনামূলকভাবে অনিশ্চিত হতে পারে এবং স্টকটি ঝুঁকিপূর্ণ বাজি হতে পারে।

বিনিয়োগের সিদ্ধান্ত নেওয়ার সময় আপনি সবসময় বাজার মূল্য অনুপাতের একটি পরিসীমা সহ বিভিন্ন কারণগুলি বিবেচনা করা উচিত। একটি দুর্দান্ত পরিমাপের সাথে একটি স্টক একটি অন্বেষণযোগ্য মণি হতে পারে, অথবা এটি একটি কারণ যা একটি কারণের জন্য underpriced হতে পারে।

শেয়ার প্রতি আয়

শেয়ার প্রতি আয় বকেয়া স্টক প্রতি একটি কোম্পানির মোট আয় পরিমাপ, বিনিয়োগকারীদের একটি কোম্পানির মুনাফা নির্দেশ করে। অসামান্য শেয়ারগুলির সংখ্যা (বর্তমানে সমস্ত শেয়ারহোল্ডারদের দ্বারা রাখা স্টক) দ্বারা কোম্পানির মোট আয় ভাগ করে শেয়ার প্রতি আয় হিসাব করুন। উদাহরণস্বরূপ, যদি কোনও সংস্থার নেট আয় এবং 4 মিলিয়ন অসামান্য শেয়ারে 10 মিলিয়ন ডলার থাকে তবে শেয়ার প্রতি আয় 10 মিলিয়ন ডলারে বিভক্ত হবে যা $ 2.50।

শেয়ার প্রতি বই মূল্য

বই মানটি একটি কোম্পানির ইক্যুইটি যা বাজারে অসামান্য শেয়ারগুলির দ্বারা ভাগ করা পছন্দের স্টক অন্তর্ভুক্ত করে না। উদাহরণস্বরূপ, যদি কোন সংস্থার মোট সম্পদের পরিমাণ 15 মিলিয়ন ডলার এবং তার মোট দায় $ 5 মিলিয়ন সমান হয় তবে মোট ইক্যুইটি $ 10 মিলিয়ন হবে। যদি কোম্পানির পছন্দের স্টকটিতে $ 2 মিলিয়ন থাকে তবে তা $ 8 মিলিয়ন পেতে, সাধারণ শেয়ারহোল্ডারদের কাছে উপলব্ধ পরিমাণটি কাটাও। যদি 1 মিলিয়ন অসামান্য শেয়ার থাকে তবে প্রতি শেয়ারের বই মূল্য $ 8, বা $ 8 মিলিয়ন ভাগ হবে 1 মিলিয়ন।

শেয়ার প্রতি বাজার মূল্য

শেয়ার প্রতি বাজার মূল্য হল একটি কোম্পানির বাজার মূল্য যা বকেয়া শেয়ারগুলির মোট সংখ্যা দ্বারা বিভক্ত। এই বেশ সহজভাবে সাধারণ স্টক একটি শেয়ারের জন্য চলমান হার। কোম্পানির বাজার মূল্যটি তার সাধারণ স্টকের মূল্যবৃদ্ধি বকেয়া শেয়ারের সংখ্যা দ্বারা গুণমান করে নির্ধারণ করা যেতে পারে।

বাজার / বই (এম / বি) অনুপাত

বাজার / বইয়ের অনুপাতের সাথে, বিশ্লেষকরা একটি কোম্পানির বাজার মূল্যকে তার বইয়ের মূল্যের সাথে তুলনা করতে পারেন, অনুপাতটি প্রতি শেয়ারের মূল্যের মূল্য অনুসারে প্রতি শেয়ারের বাজার মূল্য ভাগ করে গণনা করা যেতে পারে। উদাহরণস্বরূপ, যদি কোনও সংস্থার 8 ডলারের একটি শেয়ারের মূল্যের মূল্য থাকে এবং বর্তমানে শেয়ারের প্রতি শেয়ার $ 10 এ মূল্যবান হয় তবে M / B অনুপাতটি $ 10 (স্টক মূল্য) $ 8 (বই মূল্য প্রতি শেয়ার) ভাগ করে গণনা করা হবে। এটি আপনাকে 1.25 অনুপাত দেবে। অন্য কথায়, স্টক শেয়ারের বাজার মূল্য তার বইয়ের মূল্যের চেয়ে 25 শতাংশ বেশি।

1 এর কমের অনুপাতের অর্থ হতে পারে স্টকটির দাম কম হতে পারে, যখন 1 এর বেশি অনুপাতের অর্থ হতে পারে এটি অত্যধিক।

মূল্য উপার্জন (পি / ই) অনুপাত

মূল্য-উপার্জন অনুপাতটি ভাগ প্রতি উপার্জন দ্বারা ভাগ করা স্টকের বর্তমান মূল্য। উপার্জন সাধারণত আর্থিক ফলাফল শেষ চার চতুর্থাংশ এ খুঁজছেন দ্বারা গণনা করা হয়। উদাহরণস্বরূপ, যদি একটি স্টক $ 25 প্রতি শেয়ারে ট্রেড করে এবং তার উপার্জন প্রতি শেয়ার $ 2.50 হয় তবে পি / ই অনুপাত $ 25 ভাগ হবে 2.50 ডলার, যা 10-থেকে -1 এর অনুপাতের সমান। বিশ্লেষকরা পরবর্তী চার চতুর্থাংশের জন্য আনুমানিক পি / ই অনুপাত যা একটি ফরওয়ার্ড পি / ই অনুপাত সম্পর্কে কথা বলতে পারে।

মূল্য / নগদ অনুপাত

দাম / নগদ অনুপাত একটি কোম্পানির স্টকের তার নগদ প্রবাহে তুলনা করে। এই অনুপাতটি গণনা করার জন্য, কেবল শেয়ারের নগদ প্রবাহের পরিমাণ দ্বারা একটি ভাগের বাজার মূল্য ভাগ করে নিন। প্রতি শেয়ারে নগদ প্রবাহ অ্যাকাউন্টে ঘৃণা গ্রহণের পরে একটি কোম্পানির হাতে নগদ পরিমাণ। উদাহরণস্বরূপ, যদি কোনও সংস্থার স্টকের মূল্য $ 20 প্রতি শেয়ারে থাকে এবং কোম্পানির প্রতি 10 ডলারের নগদ প্রবাহ থাকে তবে দাম / নগদ অনুপাত $ 20 ভাগ করে 10 ডলারে সমান হবে। সাধারণত, এখানে একটি নিম্ন সংখ্যাটি আরও ভাল কারণ যে বৃহত্তর নগদ প্রবাহ মানে।

লভ্যাংশ ফলন অনুপাত

বিশ্লেষকরা শেয়ারের বাজার মূল্য দ্বারা প্রতি বছর প্রদত্ত মোট লভ্যাংশ পেমেন্টগুলি ভাগ করে লভ্যাংশ ফলন অনুপাতে পৌঁছান। উদাহরণস্বরূপ, যদি কোন সংস্থা $ 2.25, $ 2.50, $ 2.50 এবং $ 2.75 পরিমাণে ত্রৈমাসিকে তহবিল প্রদান করে তবে বছরের জন্য মোট লভ্যাংশ প্রদানের পরিমাণ $ 10 হবে। যদি স্টকের দাম $ 100 হয় তবে আপনি $ 100 (স্টক মূল্য) দ্বারা $ 10 (লভ্যাংশ প্রদানের অর্থ) ভাগ করবেন। উত্তর 0.10, বা 10 শতাংশ। এই অনুপাতটি জানাতে আপনার প্রকৃত বিনিয়োগের প্রত্যাশাকে আরও ভালভাবে বুঝতে সহায়তা করে।